Опционы разработка оптимизация и тестирование торговых стратегий

Опционы разработка оптимизация и тестирование торговых стратегий

Опционная торговля основывается на других фундаментальных принципах, логических и количественных методах. Авторы последовательно описывают все стадии построения автоматизированных торговых систем, ориентированных на эксплуатацию уникальных характеристик опционов. В книге представлены базовые элементы создания и формализации стратегий, оперирующих сложно-структурированными портфелями, которые могут состоять из потенциально неограниченного количества опционных комбинаций.

Быстрый переход:
  • Скачать книгу
  • Андрей Ладутько "Тестовая стратегия: создание и оптимизация"
  • Опционы: Разработка, оптимизация и тестирование торговых стратегий (Сергей Израйлевич)
  • Похожие книги на "Опционы: Разработка, оптимизация и тестирование торговых стратегий"
  • Опционы: Разработка, оптимизация и тестирование торговых стратегий (Вадим Цудикман, 2017)
  • Опционы: Разработка, оптимизация и тестирование торговых стратегий (Сергей Израйлевич)
  • Вадим Цудикман - Опционы: Разработка, оптимизация и тестирование торговых стратегий
  • Опционы: Разработка, оптимизация и тестирование торговых стратегий
  • Произведение предназначено исключительно для частного использования.

    Скачать книгу

    Никакая опционы разработка оптимизация и тестирование торговых стратегий электронного экземпляра данной книги не может быть воспроизведена в какой бы то ни было форме и какими бы то ни было средствами, включая размещение в сети Интернет и в корпоративных сетях, для публичного или коллективного использования без письменного разрешения владельца авторских прав.

    Мы также благодарны нашим дочерям Израйлевич Ирис, Израйлевич Виктории, Цудикман Элизабет за помощь в подборе фактического материала, его обработке и графической визуализации.

    Предисловие Эта книга посвящена построению автоматизированной опционы разработка оптимизация и тестирование торговых стратегий для торговли опционами. Мы ориентировались на подготовленного читателя трейдеров, инвесторов, портфельных менеджеров, исследователейзнакомого с основами статистики, теории вероятностей и базовыми понятиями в области финансового анализа.

    Читателям, впервые сталкивающимся с опционами, мы рекомендуем начать с Приложения, где приводятся основные определения, разъясняются понятия и термины, достаточные для понимания излагаемого в книге материала.

    Андрей Ладутько "Тестовая стратегия: создание и оптимизация"

    Природа опционов позволяет построить большое количество спекулятивных торговых стратегий, основанных на различных принципах. Во многих стратегиях опционы используются в качестве вспомогательных инструментов, обеспечивающих хеджирование основных позиций. В этой книге мы не будем касаться данной области применения опционов, поскольку хеджирование является лишь одним из составных элементов таких торговых стратегий, но никогда не является их основой.

    опционы разработка оптимизация и тестирование торговых стратегий быстро и легко заработать деньги

    Опционы могут также использоваться для создания синтетических позиций по базовому активу. В этом случае инвестор стремится к тому, чтобы профили платежных функций опционной комбинации и базового актива совпадали. Это позволяет существенно увеличить торговый левередж.

    Опционы: Разработка, оптимизация и тестирование торговых стратегий (Сергей Израйлевич)

    Однако, помимо левереджа, автоматизированная торговля синтетическими активами ничем не отличается от торговли самими базовыми активами. За исключением некоторых особенностей исполнения торговых заявок, необходимости роллирования позиций и более высоких брокерских комиссий.

    Поэтому мы не будем в дальнейшем останавливаться на стратегиях такого рода. Опционы также могут использоваться в подобных стратегиях.

    опционы разработка оптимизация и тестирование торговых стратегий заработать деньги за перевод прямо сейчас

    Например, разного рода спреды позволяют извлекать прибыль при росте цены базового актива бычий спредлибо при ее падении медвежий спред. Несмотря на то что торговые стратегии на основе направленных спредов обладают многими особенностями, отличающими их от опционы разработка оптимизация и тестирование торговых стратегий, использующих обычные активы, главным детерминантом успешности стратегии остается точность прогноза ценовых движений.

    Чтение книги ограничено. Доступны только несколько первых страниц книги Отрывок из книги Справедливая стоимость опциона определяется мерой неопределенности относительно будущих колебаний цены его базового актива.

    Это свойство делает такие стратегии весьма сходными с обычными торговыми стратегиями, и поэтому мы не будем рассматривать их в этой книге. Основной акцент в этой книге будет сделан на такие классы стратегий, которые позволяют использовать специфические особенности опционов, свойственные только этим финансовым инструментам.

    Одним из ключевых отличий опционов от других инвестиционных активов является нелинейность их платежной функции. При торговле акциями, фьючерсами, валютой и другими линейными активами прибыль или убыток трейдера прямо пропорциональны росту или снижению цены актива.

    Похожие книги на "Опционы: Разработка, оптимизация и тестирование торговых стратегий"

    В случае опционов прибыльность позиции зависит не только от направления движения цены, но и от многих других факторов. Более того, комбинируя разные опционы на один и тот же базовый актив, можно получить практически любую форму платежной функции для итоговой комбинации.

    Эти свойства опционов позволяют создавать позиции, зависящие не только от направления и амплитуды ценовых флуктуаций, но и от других параметров, среди которых основными являются подразумеваемая и историческая волатильность, а также время, остающееся до экспирации опционов.

    Применительно к опционам маркет-нейтральность означает, что: В реальности эти условия выполняются не всегда, а являются лишь общим ориентиром для трейдера, стремящегося к соблюдению принципа маркет-нейтральности.

    Опционы: Разработка, оптимизация и тестирование торговых стратегий (Вадим Цудикман, 2017)

    Основным аналитическим инструментом, применяемым для создания маркет-нейтральных позиций, служит дельта. Позиция считается маркет-нейтральной, если сумма дельт всех входящих в ее состав опционов и базовых активов равна или близка к нулю. Другой класс стратегий, рассматриваемых в этой книге, представляет собой совокупность маркет-нейтральных стратегий с элементами направленности. В рамках этих стратегий опционные позиции формируются с учетом дельты хотя приведение ее к нулю не является обязательным условиемно при этом также учитываются прогнозы направления будущих ценовых движений.

    Эти прогнозы могут встраиваться в структуру стратегий в форме смещенных распределений вероятности либо в виде индикаторов технического и фундаментального анализа.

    Опционы: Разработка, оптимизация и тестирование торговых стратегий (Сергей Израйлевич)

    Многие торговые стратегии ориентируются на торговлю одним или несколькими финансовыми инструментами преимущественно фьючерсами на определенный базовый актив. Даже если одновременно торгуются несколько инструментов, в большинстве случаев позиции по ним открываются, закрываются и анализируются независимо друг от друга.

    Не составляют исключения и опционы.

    1. Глава 1.
    2. Вадим Цудикман - Опционы: Разработка, оптимизация и тестирование торговых стратегий
    3. Смотреть Приветствуем тебя, неведомый ценитель литературы.
    4. Разработка, оптимизация и тестирование торговых стратегий Сергей Израйлевич Складчина Новые складчины:

    В этой книге мы будем рассматривать стратегии, ориентированные на одновременную торговлю опционами на потенциально неограниченное количество базовых активов. При этом все позиции, открываемые в рамках одной торговой стратегии, будут оцениваться и анализироваться во всей своей совокупности, как единый портфель. Глава 1.

    опционы разработка оптимизация и тестирование торговых стратегий волатильность валютных пар

    Разработка торговых стратегий 1. Философия построения торговых стратегий: Первый подход базируется на априорных принципах и концепциях, определяемых разработчиком стратегии. Каждый элемент стратегии такого рода создается на основе предположений, вытекающих из экономических знаний, фундаментальных оценок инвестиционных активов, экспертных оценок, предположений о динамике рынка, закономерностей технического анализа и многих других факторов.

    Результатом формализации этих знаний, оценок и предположений является разработка комплекса торговых правил, составляющих основу торговой стратегии.

    Вадим Цудикман - Опционы: Разработка, оптимизация и тестирование торговых стратегий

    Используя терминологию, предложенную Робертом Пардо, мы будем называть такой подход научным. В предельном случае научный подход предполагает полный отказ от использования процедуры оптимизации. Все торговые правила и параметры торговой системы определяются исключительно исходя из знаний, предположений и прогнозов разработчика. Очевидно, вероятность создания прибыльной стратегии в условиях полного отказа от оптимизационной настройки системы на исторических данных крайне низка.

    Насколько нам известно, научный подход в чистом виде практически не используется в реальной торговле. Альтернативный подход основывается на полном отказе от использования осмысленных априорных закономерностей и знаний в процессе разработки автоматизированных торговых стратегий.

    опционы разработка оптимизация и тестирование торговых стратегий

    Этот подход предполагает массированное использование компьютерных технологий. В упрощенном виде его можно охарактеризовать, как поиск таких алгоритмов покупки и продажи активов, которые позволяют максимизировать задаваемые разработчиком функции полезности.

    Опционы: Разработка, оптимизация и тестирование торговых стратегий

    Алгоритмы выбираются из большого числа готовых библиотек либо создаются самим разработчиком. При этом механизм построения алгоритмов не задается каким-либо разумным образом, основанным опционы разработка оптимизация и тестирование торговых стратегий предварительных предположениях, и не ограничивается никакими внесистемными соображениями.

    Выбор торговых алгоритмов осуществляется исключительно на основе их тестирования на исторических временных рядах. Получаемая в результате торговая стратегия представляет собой набор правил, лишенный определенной экономической и поведенческой логики. Следуя терминологии Роберта Пардо, мы будем называть такой подход эмпирическим.